Franco adopta el títol de “caudillo” com a dirigent polític i militar d’Espanya. Amb la seva família es trasllada al palau d’El Pardo, a Madrid, l’antiga residència d’estiu del rei. Els models del dictador són els règims feixistes d’Itàlia i Alemanya i els seus líders, Mussolini i Hitler. Amb les seves maniobres polítiques i la seva negativa a comprometre’s, Franco aconsegueix mantenir Espanya fora de la Segona Guerra Mundial.